Qué es un saldo no devengado?
Un saldo no admitido es una partida en el balance de un asegurador que representa pasivos reasegurados para los que el reasegurador no ha proporcionado una garantía. Los asientos de saldo no admitidos reducen el excedente de los asegurados porque representan un pasivo.
Puntos clave
- Un saldo no admitido es una partida en el balance de una aseguradora que representa pasivos reasegurados para los que la reaseguradora no ha aportado garantías.
- Los saldos no admitidos reducen el superávit de los asegurados porque representan un pasivo.
- Las compañías de seguros ceden el riesgo a los reaseguradores para reducir su exposición a los riesgos asociados a las pólizas que suscriben; a cambio de asumir parte del riesgo del asegurador, el reasegurador recibe una comisión, a menudo una parte de la prima.
- Algunos ejemplos de activos no admitidos son los activos consistentes en el fondo de comercio, el mobiliario y las instalaciones, los automóviles, los saldos de deuda de los agentes, los ingresos devengados por las inversiones en mora y otras partidas.
Comprender los saldos no admitidos
Las compañías de seguros ceden el riesgo a los reaseguradores para reducir su exposición a los riesgos asociados a las pólizas que suscriben. A cambio de asumir parte del riesgo de la aseguradora, el reasegurador recibe una comisión, a menudo una parte de la prima. El reasegurador es, por tanto, responsable de los siniestros que se produzcan hasta un determinado nivel y se le exige que demuestre que será capaz de hacer frente a esos siniestros si se producen pérdidas.
Las aseguradoras pueden exigir a una compañía de reaseguros que aporte activos como garantía como prueba de que la reaseguradora podrá cubrir un riesgo si se produce una reclamación contra la póliza. Si se exige al reasegurador que aporte una garantía, esto reducirá el saldo no admitido y, por tanto, aumentará el superávit de la aseguradora.
Las reaseguradoras y otras compañías de seguros cautivas suelen utilizar una carta de crédito (LOC) como fuente de garantía. La carta de crédito es emitida por un banco. Si la compañía de seguros cedente no exige al reasegurador que proporcione una garantía para cubrir el saldo no admitido y el reasegurador se declara insolvente, la compañía de seguros tratará el saldo no admitido como la reserva para pérdidas y cancelará el saldo.
El saldo no admitido representa la parte de las primas no devengadas y las reservas para siniestros que no cuentan en los estados estatutarios de la aseguradora, que es donde la aseguradora contabiliza el capital y el superávit necesarios para mantener su licencia para llevar a cabo la actividad aseguradora.
Al ser un saldo no admitido, la aseguradora no puede contabilizar el saldo para su coeficiente de solvencia ni para ningún nivel de reserva exigido por la normativa, lo que significa que la reserva para pérdidas asociada al saldo no admitido no puede contabilizarse para la reserva general para pérdidas. Por esta razón, las compañías de seguros tienen un incentivo para exigir a las reaseguradoras que aporten garantías.
Ejemplos de activos no admitidos
Algunos ejemplos de activos no admitidos son los activos consistentes en el fondo de comercio, el mobiliario y las instalaciones, los automóviles, los saldos de deuda de los agentes, los ingresos devengados por las inversiones en mora y otros elementos. Se excluyen para presentar un balance lo más conservador posible.
Sin embargo, un aumento de la proporción de activos no admitidos con respecto a los activos admitidos es una indicación de que una empresa puede estar invirtiendo en activos no productivos o de riesgo. Sin embargo, no siempre es así.
Para determinar una cosa u otra, hay que examinar detenidamente las finanzas de una compañía de seguros para determinar si la proporción de activos no admitidos en el balance es realmente un indicador de activos no productivos o de riesgo.