Qué es el Ratio de Liquidez Global?
El ratio de liquidez global es la medida de la capacidad de una empresa para pagar sus pasivos pendientes con sus activos disponibles. El coeficiente de liquidez global se calcula dividiendo el activo total por la diferencia entre el pasivo total y las reservas condicionales. Este ratio se utiliza en el sector de los seguros, así como en el análisis de las instituciones financieras.
Puntos clave
- El ratio de liquidez global se utiliza en el sector de los seguros para determinar si una aseguradora está financieramente sana y es lo suficientemente solvente como para cubrir sus pasivos.
- También puede utilizarse en el contexto de las instituciones financieras, como los bancos.
- La fórmula para calcular el coeficiente de liquidez global es: [Activo total / (Pasivo total – Reservas condicionales)].
- Un coeficiente de liquidez global bajo puede indicar que la entidad financiera o la compañía de seguros tiene problemas financieros.
- El coeficiente de liquidez global puede contrastarse con el coeficiente de solvencia y el coeficiente de liquidez, que se centran más en las obligaciones corrientes que vencen en los próximos 12 meses.
Cómo se utiliza el coeficiente de liquidez global
Los reguladores utilizan parámetros financieros, como el coeficiente de liquidez global, para determinar si una aseguradora, un banco o cualquier otra empresa está financieramente sana y es lo suficientemente solvente como para cubrir sus pasivos. Las empresas financieras y de seguros utilizan el efectivo que generan sus actividades para obtener un rendimiento. Un banco, por ejemplo, puede utilizar los fondos recibidos de los depósitos de los clientes para conceder hipotecas y otros préstamos. El saldo de los depósitos de los clientes que sobran puede mantenerse como efectivo, o puede invertirse en activos líquidos.
Las compañías de seguros reciben dinero en forma de pago de primas por parte de los asegurados, y a su vez son responsables de las prestaciones de cobertura que garantizan mediante la suscripción de pólizas. Dependiendo de la duración de la póliza, el pasivo puede durar desde unos meses hasta unos años. Los pasivos que vencen dentro del siguiente período de doce meses se consideran pasivos corrientes.
La cantidad de dinero que una institución financiera o aseguradora debe tener disponible para cubrir sus obligaciones está determinada por los reguladores. Los reguladores examinan los ratios de liquidez para determinar si la empresa cumple con sus requisitos legales. La fórmula para calcular el ratio de liquidez global es [Activo total / (Pasivo total – Reservas condicionales)]. En este cálculo, las reservas condicionales se refieren a los fondos para días lluviosos que mantienen las compañías de seguros para ayudar a cubrir los gastos imprevistos en momentos de tensión financiera.
Entender el ratio de liquidez global
Un ratio de liquidez global bajo podría indicar que la institución financiera o la compañía de seguros tiene problemas financieros, ya sea por una mala gestión operativa, una mala gestión del riesgo o una mala gestión de las inversiones. Para cumplir con los requisitos legales y garantizar fondos suficientes para cubrir sus obligaciones, la mayoría de los prestamistas y aseguradores tratan de mejorar su ratio de liquidez global.
Sin embargo, un ratio de liquidez global elevado tampoco es necesariamente bueno, especialmente si los activos corrientes representan un alto porcentaje del total de activos de la empresa. Una gran proporción de activos corrientes significa que la empresa puede no estar invirtiendo lo suficiente para obtener un alto rendimiento de los activos, sino que puede estar centrándose únicamente en la liquidez.
Ratio de liquidez global frente a. Ratio de rapidez frente a. Ratio de corriente
Otros parámetros de liquidez son el coeficiente de liquidez y el coeficiente de solvencia. El coeficiente de solvencia compara los activos de una empresa que están fácilmente disponibles para su uso, incluyendo el efectivo, las inversiones a corto plazo, los bonos del Estado y las inversiones no afiliadas, con sus obligaciones corrientes (pasivos a corto plazo que vencen en el siguiente período de 12 meses). El coeficiente de solvencia compara el total de activos corrientes de una empresa con sus obligaciones corrientes. El ratio rápido es más conservador que el ratio corriente porque no tiene en cuenta los activos corrientes, como las existencias, que son más difíciles de convertir rápidamente en efectivo utilizable.