Es posible que haya oído que una línea de crédito con garantía hipotecaria (HELOC) es una forma cómoda, flexible y de bajo coste de pedir dinero prestado. Todas estas afirmaciones pueden ser ciertas si gestiona su HELOC con prudencia. Contratar una HELOC, en lugar de un préstamo con garantía hipotecaria, significa que sólo paga intereses por la cantidad de su línea de crédito que realmente utiliza, en lugar de por todo el dinero que puede pedir prestado. Pero si no tiene cuidado, una HELOC puede resultar muy cara y meterle en problemas financieros. Estas son cinco formas en las que una HELOC puede perjudicarle.
Puntos clave
- Los HELOCs generalmente tienen tasas de interés variables, lo que eventualmente puede llevar a pagos mensuales más altos.
- Los prestatarios que utilizan HELOCs, que hacen pagos de sólo interés inicialmente, se enfrentan a pagos mensuales dramáticamente más altos una vez que el período de sólo interés expira.
- Utilizar una HELOC como instrumento de consolidación de deudas puede causar problemas a las personas que carecen de disciplina financiera.
- Las HELOC pueden hacer que parezca muy fácil vivir por encima de sus posibilidades.
1. El aumento de los tipos de interés afecta a los pagos mensuales y al endeudamiento total
Las HELOC suelen tener tipos de interés variables. El tipo de interés se basa en un tipo de referencia, como el de los fondos federales, más un margen, que establece el prestamista. Cuando los tipos de interés suben, la cuota mensual también lo hace.
No hay forma de predecir cuándo se producirán los aumentos ni cuál será su cuantía. Su nueva cuota mensual podría ser inasequible. Atrasarse en los pagos puede reducir su puntuación de crédito, por no mencionar el aumento de los intereses que debe. La letra pequeña de su HELOC debe indicar el tipo de interés máximo posible. Sin embargo, si su tipo de interés actual es del 6% y el máximo es del 20%, esa información no será muy reconfortante.
Los tipos de interés también afectan a los costes totales del préstamo a largo plazo, no sólo a los pagos mensuales. Si el tipo de interés de su HELOC aumenta antes de que usted lo pague, el coste total de lo que pidió prestado sube. Un mayor pago de intereses también significa que tiene menos dinero para otras cosas, como pagar las facturas o ahorrar para la jubilación.
Préstamos con garantía hipotecaria
Una forma de combatir el riesgo de que suban los tipos de interés es pedir un préstamo con garantía hipotecaria, que tiene un tipo de interés fijo, en lugar de una HELOC. „En un entorno de aumento de los tipos de interés, puede ser mejor tener un préstamo con garantía hipotecaria para asegurar un tipo fijo”, dice Marguerita Cheng, directora general de Blue Ocean Global Wealth. Otra posibilidad es aprovechar la opción de tipo fijo que se ofrece con algunas HELOC.
Sin embargo, a cambio de la certeza de un tipo de interés fijo, generalmente pagará un tipo de interés ligeramente superior al que pagaría en una HELOC de tipo variable. Esta dinámica es similar a la que existe entre los tipos de interés de las hipotecas de tipo variable y las de tipo fijo.
La mayoría de los HELOCs tienen un periodo de carencia durante el cual se puede acceder al crédito disponible y realizar pequeños pagos que suelen ser sólo de intereses. Una vez finalizado el periodo de disposición, el préstamo entra en la fase de reembolso.
2. Los pagos mensuales fluctuantes pueden causar inestabilidad financiera
Tener una HELOC es similar a tener una hipoteca de tipo variable, ya que sus pagos mensuales pueden cambiar significativamente cuando los tipos de interés cambian. Puede ser difícil presupuestar o hacer planes financieros futuros cuando no se pueden predecir los pagos mensuales o los costes totales del préstamo.
Por supuesto, algunos prestatarios se sienten cómodos asumiendo este nivel de riesgo, especialmente en entornos de bajos tipos de interés. Pero si necesita un menor nivel de riesgo para dormir tranquilo por la noche, un préstamo con garantía hipotecaria o una opción de tipo fijo en una HELOC puede resultar, una vez más, una mejor opción.
Jonathan Swanburg, representante de asesores de inversión de Tri-Star Advisors, lo explica así:
Los préstamos a tipo variable son una excelente opción si busca tipos bajos a corto plazo y puede permitirse pagar rápidamente el préstamo (o pagar un gasto de intereses significativamente mayor) si los tipos de interés suben. Sin embargo, con demasiada frecuencia, las personas toman los ahorros de sus préstamos a tipo variable y los utilizan para aumentar su estilo de vida gastando más en coches, ropa o viajes. En consecuencia, cuando los tipos suben, ya no pueden permitirse el gasto de los intereses y se encuentran en problemas financieros.
Algunos bancos dejaron de aceptar solicitudes de HELOC durante la crisis económica de 2020.
3. Los pagos de sólo intereses pueden volver a perseguirle
Algunas HELOC tienen una opción que le permite hacer pagos de sólo intereses sobre el dinero que toma prestado, durante los primeros años del préstamo. Los pagos de sólo intereses parecen estupendos a corto plazo porque le permiten pedir prestado mucho dinero a lo que parece ser un bajo coste.
A largo plazo, el panorama no es tan halagüeño. Los prestatarios se enfrentan a pagos mensuales mucho más elevados una vez que el período de sólo intereses expira, y posiblemente a un pago global al final del plazo del préstamo. Si no tiene en cuenta estos aumentos, o si su situación financiera sigue igual o empeora, es posible que no pueda hacer frente a los pagos más elevados.
Además, cuando sólo se pagan los intereses de un préstamo, el capital permanece. Cuanto más espere para empezar a pagar el capital, más tiempo tendrá que pagar la deuda. Y, por supuesto, no se puede cancelar el préstamo hasta que se pague el principal.
Sólo paga intereses por lo que pide prestado. Así que si tu límite es de 30.000 dólares, pero sólo has pedido prestados 10.000, pagarás intereses por 10.000 dólares.
4. La consolidación de la deuda puede costar más a largo plazo
Una HELOC de bajo interés puede parecer una buena manera de consolidar deudas de alto interés, como las de las tarjetas de crédito. Incluso puede parecer una buena forma de refinanciar cualquier deuda con un tipo de interés más alto que el de la HELOC, como un préstamo de coche.
Cuando se amplían los plazos de amortización de unos pocos años a hasta 30 años, el coste total de la deuda puede aumentar aunque el tipo de interés sea mucho más bajo. Antes de considerar esta medida, es conveniente utilizar una calculadora de consolidación de deudas en línea para determinar si saldrá ganando.
Otro problema es que, de nuevo, los tipos de interés de las HELOC son variables. Es posible que ahora se refinancie a un tipo de interés más bajo y que éste aumente. Cuando el tipo de interés aumenta, es posible que ya no salgas ganando.
La consolidación de deudas con una HELOC también puede causar problemas a las personas que carecen de disciplina financiera. Estas personas tienden a aumentar los saldos de sus tarjetas de crédito después de utilizar el dinero de la HELOC para pagarlas. Entonces, acaban teniendo más deudas de las que tenían al principio, y el problema que intentaban resolver se convierte en un problema mayor.
5. El dinero fácil facilita el gasto por encima de las posibilidades
Establecer una HELOC cuesta poco o nada. Mejor aún, la cuota anual para disponer de los fondos no suele superar los 100 dólares. Además, los pagos de intereses son deducibles de impuestos en determinadas circunstancias, al igual que los intereses hipotecarios. Por si fuera poco, acceder al dinero es tan sencillo como extender un cheque o utilizar una tarjeta de débito.
Las HELOC ponen a su disposición decenas de miles de dólares, y gastarlos es como hacer cualquier otra compra. En estas condiciones, puede ser fácil recurrir a una HELOC para pagar compras que sus ingresos mensuales no pueden cubrir.
Adquirir el hábito de vivir por encima de sus posibilidades es peligroso. Esto se lleva por delante tus ahorros y hace que sea más difícil salir adelante si tu situación financiera cambia a peor.
El resultado final
Sólo debe pedir dinero prestado para compras que mejoren su situación financiera a largo plazo. "Las HELOC pueden ser muy valiosas si se utilizan sólo para gastos de vivienda. Lo mejor es remodelar o mejorar la casa," dice Elyse Foster, fundadora de Harbor Wealth Management. Aparte de eso, debes vivir por debajo de tus posibilidades para poder cubrir las emergencias sin endeudarte.
Si decide contratar una HELOC, no deje que le cause problemas.
Fuentes del artículo
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