Cuáles son los 10 consejos para invertir con éxito a largo plazo?
Aunque el mercado bursátil está plagado de incertidumbre, algunos principios probados pueden ayudar a los inversores a aumentar sus posibilidades de éxito a largo plazo.
Algunos inversores obtienen beneficios vendiendo sus inversiones más valiosas y manteniendo los valores de bajo rendimiento con la esperanza de que se recuperen. Pero los buenos valores pueden subir más, y los malos corren el riesgo de desaparecer por completo.
Puntos clave
- El mercado de valores está plagado de incertidumbre, pero algunos principios probados pueden ayudar a los inversores a aumentar sus posibilidades de éxito a largo plazo.
- Algunos de los consejos básicos de inversión más importantes son: seguir a los ganadores y vender a los perdedores; evitar el impulso de perseguir los „consejos calientes”; resistirse a la atracción de las acciones de bajo coste; y elegir una estrategia y mantenerla.
- Si su horizonte temporal se lo permite, centrarse en el futuro con la vista puesta en la inversión a largo plazo puede maximizar los beneficios para la mayoría de los inversores.
Comprender el éxito de la inversión a largo plazo
Siga a un ganador
Peter Lynch se refirió a los „tenbaggers”, es decir, a las inversiones que multiplican por diez su valor. Atribuyó su éxito a un pequeño número de estas acciones en su cartera.
Pero esto requería la disciplina de aferrarse a las acciones incluso después de que hubieran aumentado en muchos múltiplos, si creía que todavía había un potencial alcista significativo. Lo que hay que saber: evitar aferrarse a normas arbitrarias y considerar una acción por sus propios méritos.
2:01
10 consejos para el inversor de éxito a largo plazo
Vender un perdedor
No hay garantía de que una acción se recupere después de un descenso prolongado, y es importante ser realista ante la perspectiva de inversiones de bajo rendimiento. Y aunque reconocer las acciones perdedoras puede ser una señal psicológica de fracaso, no hay que avergonzarse de reconocer los errores y vender las inversiones para evitar más pérdidas.
En ambos casos, es fundamental juzgar a las empresas por sus méritos, para determinar si el precio justifica el potencial futuro.
No se preocupe por las cosas pequeñas
En lugar de alarmarse por los movimientos a corto plazo de una inversión, es mejor seguir su trayectoria a largo plazo. Confíe en la historia más amplia de una inversión y no se deje influir por la volatilidad a corto plazo.
No hay que exagerar la diferencia de unos pocos céntimos que puede ahorrarse al utilizar una orden limitada frente a una orden de mercado. Por supuesto, los operadores activos utilizan las fluctuaciones minuto a minuto para obtener ganancias. Pero los inversores a largo plazo tienen éxito en base a periodos de tiempo que duran años o más.
No persiga un consejo caliente
Independientemente de la fuente, nunca acepte un consejo sobre acciones como válido. Haga siempre su propio análisis de una empresa antes de invertir el dinero que tanto le ha costado ganar.
Los consejos a veces dan resultado, dependiendo de la fiabilidad de la fuente, pero el éxito a largo plazo exige una investigación profunda.
Elija una estrategia y manténgala
Hay muchas maneras de elegir valores, y es importante seguir una única filosofía. Vacilar entre diferentes enfoques le convierte en un temporizador del mercado, lo cual es un territorio peligroso.
Piense en cómo el célebre inversor Warren Buffett se aferró a su estrategia orientada al valor y se mantuvo alejado del boom de las puntocom de finales de los 90, evitando así grandes pérdidas cuando las empresas tecnológicas se hundieron.
No dé demasiada importancia a la relación P/E
Los inversores suelen conceder gran importancia a la relación precio-beneficio, pero no es aconsejable hacer demasiado hincapié en un único parámetro. Los ratios P/E se utilizan mejor junto con otros procesos analíticos.
Por lo tanto, una relación P/E baja no significa necesariamente que un valor esté infravalorado, ni una relación P/E alta significa necesariamente que una empresa esté sobrevalorada.
Centrarse en el futuro y mantener una perspectiva a largo plazo
Invertir requiere tomar decisiones informadas basadas en cosas que aún no han sucedido. Los datos del pasado pueden indicar lo que está por venir, pero nunca están garantizados.
En su libro de 1989 „One Up on Wall Street”, Peter Lynch afirmó „Si me hubiera molestado en preguntarme: '¿Cómo es posible que esta acción suba más??’ Nunca habría comprado Subaru cuando ya se ha multiplicado por veinte. Pero comprobé los fundamentos, me di cuenta de que Subaru seguía siendo barato, compré la acción y gané siete veces más.” Es importante invertir basándose en el potencial futuro y no en el rendimiento pasado.
Aunque los grandes beneficios a corto plazo pueden atraer a los neófitos del mercado, la inversión a largo plazo es esencial para lograr un mayor éxito. Y aunque la negociación activa a corto plazo puede hacer ganar dinero, esto implica un mayor riesgo que las estrategias de comprar y mantener.
Tenga una mentalidad abierta
Muchas grandes empresas son nombres conocidos, pero muchas buenas inversiones carecen de conciencia de marca. Además, miles de empresas más pequeñas tienen el potencial de convertirse en los nombres de primera fila del futuro. De hecho, los valores de pequeña capitalización han mostrado históricamente mayores rendimientos que sus homólogos de gran capitalización.
Desde 1926 hasta 2017, las acciones de pequeña capitalización en los EE.UU. se han mantenido en el mismo nivel.S. devuelve una media del 12.1% mientras que el índice Standard & Poor’s 500 Index (S&P 500) han obtenido una rentabilidad del 10.2%.
Esto no quiere decir que deba dedicar toda su cartera a acciones de pequeña capitalización. Pero hay muchas grandes empresas más allá de las del Promedio Industrial Dow Jones (DJIA).
Resista la tentación de las acciones de un centavo
Algunos creen erróneamente que hay menos que perder con las acciones de bajo precio. Pero tanto si una acción de 5 dólares se hunde hasta los 0 dólares, como si una acción de 75 dólares hace lo mismo, usted habrá perdido el 100% de su inversión inicial, por lo que ambas acciones conllevan un riesgo a la baja similar.
De hecho, las acciones de poco valor son probablemente más arriesgadas que las de mayor precio, porque suelen estar menos reguladas y a menudo presentan mucha más volatilidad.
Preocúpese por los impuestos pero no se preocupe
Poner los impuestos por encima de todo puede hacer que los inversores tomen decisiones equivocadas. Aunque las implicaciones fiscales son importantes, son secundarias con respecto a la inversión y el crecimiento seguro de su dinero.
Aunque hay que esforzarse por minimizar las obligaciones fiscales, el objetivo primordial es obtener un alto rendimiento.
Fuentes del artículo
Nuestro equipo exige a los redactores que utilicen fuentes primarias para respaldar su trabajo. Estos incluyen libros blancos, datos gubernamentales, informes originales y entrevistas con expertos del sector. También hacemos referencia a investigaciones originales de otras editoriales de renombre cuando procede. Puede obtener más información sobre las normas que seguimos para producir contenidos precisos e imparciales en nuestro
política editorial.